Hallo, das habe ich herausgefunden, als ich Hilfe in Anspruch genommen habe. Ich weiß nicht, ob du so etwas hören wolltest, aber los geht’s. 🙂
1. Kernfunktionen für ein MVP
Ihr Austausch sollte mindestens Folgendes umfassen:
- Benutzerkonten und KYC/AML: Registrierung, Identitätsprüfung (grundlegendes abgestuftes KYC zur Einhaltung der Vorschriften).
- Wallet-Integration: Custodial- oder Non-Custodial-Wallets für Einzahlungen/Auszahlungen (BTC, ETH, USDT sind gute Einstiegsoptionen).
- Handelsmaschine: Matching-Engine, die Auftragsarten (Markt, Limit) verarbeiten und Trades schnell ausführen kann.
- Auftragsbuch und Handelsverlauf: Transparente Echtzeitansicht von Kauf-/Verkaufsaufträgen.
- Fiat On/Off Ramp: Banküberweisungen, Karten oder Zahlungsgateways (je nach Gerichtsbarkeit).
- Admin-Dashboard: Zum Überwachen von Transaktionen, Verwalten von Benutzern und Behandeln von Compliance-Warnungen.
- Sicherheitsebene: 2FA, E-Mail-Bestätigungen, Whitelist für Abhebungen, Sitzungsüberwachung.
- Support und Benachrichtigungen: Grundlegende Ticketerstellung und Benachrichtigungen (E-Mail/SMS/Telegramm).
MVP-Tipp: Versuchen Sie nicht, vom ersten Tag an Binance zu sein – beginnen Sie mit einigen Handelspaaren und skalieren Sie.
2. Best Practices für die Sicherheit
- Bei Krypto-Börsen ist die Sicherheit entscheidend.
- Cold Storage: Bewahren Sie den Großteil (über 90 %) der Gelder offline in Multisig-Wallets auf.
- Hot Wallet-Risikomanagement: Nur kleine Betriebsmittel in Hot Wallets.
- Verschlüsselung und Segmentierung: Verschlüsseln Sie Benutzerdaten, trennen Sie kritische Systeme (Handelsmaschine, Wallet-Dienst, Datenbank).
- DDoS und Ratenbegrenzung: Schutz vor Ausfallzeiten und Missbrauch.
- Regelmäßige Audits und Penetrationstests: Beauftragen Sie externe Sicherheitsfirmen.
- Transaktionsüberwachung: AML, Warnungen bei verdächtigen Aktivitäten, Überprüfung der Auszahlungsgeschwindigkeit.
3. Tech-Stack
- Typische Stapeloptionen, die Sie sehen werden:
- Backend: Go, Rust, Java oder Node.js (Go und Rust werden aufgrund der Leistung für Handelsmaschinen bevorzugt).
- Frontend: React, Next.js, Vue.js für Dashboards und Handels-UI.
- Datenbank: PostgreSQL, Redis (zum Zwischenspeichern von Auftragsbuchdaten).
- Blockchain-Integrationen:
- Verwenden Sie offizielle Client-SDKs (z. B. Web3.js, Ethers.js, Bitcoin Core JSON-RPC).
- Middleware-Dienste wie Fireblocks, Coinbase Custody, BitGo, wenn Sie eine Verwahrung auf Unternehmensniveau wünschen.
- Infrastruktur: Docker, Kubernetes, AWS/GCP/Azure (Multiregion für Redundanz).
4. Vorschriften und Compliance
Dies ist je nach Gerichtsbarkeit sehr unterschiedlich:
- Lizenzierung: Money Transmitter License (USA), VASP (EU unter MiCA), MAS (Singapur) usw.
- KYC/AML: Verwenden Sie Anbieter wie Sumsub, Jumio, Onfido zur ID-Verifizierung.
- Reiseregel: Je nachdem, wo Sie tätig sind, müssen Sie möglicherweise die Reiseregel der FATF für Kryptotransfers einhalten.
- Rechtsform: Viele Startups gründen vor ihrer Expansion eine Firma in kryptofreundlichen Regionen (z. B. Estland, Litauen, Dubai, Seychellen).
⚠️ Holen Sie sich in Ihren Zielmärkten immer Rechtsberatung – regulatorische Fehler sind teuer.
5. Liquiditätsmanagement
Größte Hürde für neue Börsen. Optionen:
- Liquiditätsanbieter/Market Maker: Arbeiten Sie mit Unternehmen zusammen, die eine Orderbuchtiefe bereitstellen (z. B. GSR, Jump Trading, Wintermute).
- Börsenaggregation: Verbinden Sie Ihr Auftragsbuch über APIs mit größeren Börsen, um die Liquidität widerzuspiegeln.
- Anreize: Gebührenrückerstattungen, Liquiditäts-Mining oder Belohnungen für frühe Benutzer.
- Fangen Sie klein an: Konzentrieren Sie sich auf 2–3 Paare mit hohem Volumen (BTC/USDT, ETH/USDT), bevor Sie Long-Tail-Assets hinzufügen.
6. White-Label-Lösungen
Wenn Sie eine schnelle Markteinführung wünschen, können Sie mit White-Label-Plattformen wie diesen beginnen:
AlphaPoint
Modul
HollaEx
ChainUP
Damit erhalten Sie eine funktionierende Börse, die Sie individuell anpassen können, aber Sie verlieren dabei Kontrolle und Skalierbarkeit. Manche Börsen starten als White-Label-Plattform und bauen sie intern um, sobald sie Anklang finden.
✅ Praktischer Tipp: Entscheiden Sie sich frühzeitig, ob Sie eine Depotbörse (Sie halten die Gelder der Benutzer, mehr Haftung, aber reibungslosere UX) oder eine nicht-depotbasierte/hybride Börse (die Gelder verbleiben bei den Benutzern, weniger regulatorischer Aufwand, aber schwierigere UX) sein möchten.
Hello, this is what I found out when I used some help. Don't know if something like this you wanted to hear but here we go. 🙂
1. Core Features for an MVP
At a minimum, your exchange should include:
- User Accounts & KYC/AML: Registration, identity verification (basic tiered KYC to comply with regulations).
- Wallet Integration: Custodial or non-custodial wallets for deposit/withdrawal (BTC, ETH, USDT are good starters).
- Trading Engine: Matching engine that can handle order types (market, limit) and execute trades quickly.
- Order Book & Trade History: Transparent real-time view of buy/sell orders.
- Fiat On/Off Ramp: Bank transfers, cards, or payment gateways (depending on jurisdiction).
- Admin Dashboard: For monitoring transactions, managing users, handling compliance alerts.
- Security Layer: 2FA, email confirmations, withdrawal whitelisting, session monitoring.
- Support & Notifications: Basic ticketing and alerts (email/SMS/Telegram).
MVP tip: Don’t try to be Binance from day one — start with a few trading pairs and scale.
2. Security Best Practices
- Security is make-or-break in crypto exchanges.
- Cold Storage: Keep the majority (90%+) of funds offline in multisig wallets.
- Hot Wallet Risk Management: Only small operational funds in hot wallets.
- Encryption & Segmentation: Encrypt user data, separate critical systems (trading engine, wallet service, database).
- DDoS & Rate Limiting: Protect against downtime and abuse.
- Regular Audits & Pen Tests: Hire third-party security firms.
- Transaction Monitoring: AML, suspicious activity alerts, withdrawal velocity checks.
3. Tech Stack
- Typical stack choices you’ll see:
- Backend: Go, Rust, Java, or Node.js (Go and Rust are favored for trading engines because of performance).
- Frontend: React, Next.js, Vue.js for dashboards and trading UI.
- Database: PostgreSQL, Redis (for caching order book data).
- Blockchain Integrations:
- Use official client SDKs (e.g., Web3.js, Ethers.js, Bitcoin Core JSON-RPC).
- Middleware services like Fireblocks, Coinbase Custody, BitGo if you want enterprise-grade custody.
- Infrastructure: Docker, Kubernetes, AWS/GCP/Azure (multi-region for redundancy).
4. Regulations & Compliance
This varies a lot by jurisdiction:
- Licensing: Money Transmitter License (US), VASP (EU under MiCA), MAS (Singapore), etc.
- KYC/AML: Use vendors like Sumsub, Jumio, Onfido for ID verification.
- Travel Rule: Depending on where you operate, you may need to comply with FATF Travel Rule for crypto transfers.
- Legal Entity: Many startups incorporate in crypto-friendly regions (e.g., Estonia, Lithuania, Dubai, Seychelles) before expanding.
⚠️ Always get legal counsel in your target markets — regulatory mistakes are expensive.
5. Liquidity Management
Biggest hurdle for new exchanges. Options:
- Liquidity Providers/Market Makers: Partner with firms that provide order book depth (e.g., GSR, Jump Trading, Wintermute).
- Exchange Aggregation: Connect your order book to larger exchanges via APIs to mirror liquidity.
- Incentives: Fee rebates, liquidity mining, or rewards for early users.
- Start Small: Focus on 2–3 high-volume pairs (BTC/USDT, ETH/USDT) before adding long-tail assets.
6. White-Label Solutions
If you want speed-to-market, you could start with white-label platforms like:
AlphaPoint
Modulus
HollaEx
ChainUP
These give you a functioning exchange you can customize, but you trade off control and scalability. Some exchanges launch on a white-label, then rebuild in-house once they have traction.
✅ Practical Tip: Decide early if you want to be a custodial exchange (you hold users’ funds, more liability but smoother UX) or non-custodial/hybrid (funds remain with users, less regulatory burden but harder UX).
Automatische Übersetzung
